【為替本日の注目点】ドル円１カ月ぶりに１０３円台を回復

　ドル円は約１カ月ぶりに１０３円台に乗せる。ＦＲＢ副議長の発言や、消費者マインドが予想を上回ったことで利上げ観測が高まり、ドルを押し上げた。ドルが買われた割にはユーロは堅調。ユーロドルは１．１１台半ばから後半で、ほぼ前日と同水準で推移。 　利上げ観測の高まりから株式市場は揃って反落。ダウは４８ドル下げ、アップル株が下げを主導。債券市場も利上げを嫌い小幅に下落。長期金利は１．５６％台へと上昇。金は反落し１３１６ドル台に。原油価格も続落し４６ドル台に。 ６月ケース・シラ－住宅価格指数 →　５．２４％ ８月消費者信頼感指数 　　　　　　→　　１０１．１ ドル/円１０２．２９　～　１０３．１４ ユーロ/ドル１．１１３３　～　１．１１９１　 ユーロ/円１１４．２１　～　１１４．９４ ＮＹダウ －４８．６９　→　１８,４５４．３０ドル　 ＧＯＬＤ　 －１０．６０　→　１，３１６．５０ドル　 ＷＴＩ 　－０．６３　　→　　４６．３５ドル 米１０年国債 ＋０．００７　→　１．５６６％ 本日の注目イベント 日　　　７月鉱工業生産 独　　　独８月雇用統計 欧　　　ユーロ圏７月失業率 欧　　　ユーロ圏８月消費者物価指数（速報値） 米　　　８月ＡＤＰ雇用者数 米　　　８月シカゴ購買部協会景気指数 米　　　７月中古住宅販売成約指数 米　　　カシュカリ・ミネアポリス連銀総裁講演 米　　　ローゼングレン・ボストン連銀総裁講演 加　　　カナダ６月ＧＤＰ 加　　　カナダ４－６月期ＧＤＰ 　ドル円はさらに水準を切り上げ、１０３円台に乗せました。フィッシャーＦＲＢ副議長がテレビ番組で、改めて年内２回の利上げに言及したことがドル買いを誘い、さらに８月の消費者マインドが予想を超えていたことも利上げ観測の高まりにつながり、ドル買い円売りを加速させました。円は、ユーロなど主要通貨に対しても売られ、ユーロ円は約１カ月ぶりに１１５円近辺まで上昇し、ポンド円も１３５円台まで買われ、円全面安の流れでした。 　副議長は１回限りの利上げがあり得るかとの質問に「ぺースを選択することはできるが入ってくるデータに基づいて選ぶことになる」と答え、今後のデータに基づき金利の道筋を決めていく必要があると述べています。また雇用に関しても、「雇用は完全雇用に極めて近い」との認識を示しました。 　この発言は、同副議長のこれまでの発言よりもさらに「タカ派的」と捉えられ、市場は今週末の雇用統計次第とはいえ、９月利上げを徐々に意識せざるを得ない状況になってきたと考えられます。ダドリーＮＹ連銀総裁に続いて、フィッシャー副議長までも「年内２回の利上げもあり得る」との認識を示したことで、ドルが買われ、株式と債券は売られ、さらに金や原油なども売られる「ドル全面高」の様相を見せて来ました。 　個人的には、まだインフレ率が低水準なことを考慮すると９月利上げの可能性は低いと見ていますが、週末に発表される雇用者数が２０万人を大きく超えているようだと、その可能性は排除できない状況になって来ました。米利上げ対する極端に悲観的な市場の見方はいずれ修正される時期が来ると予想していましたが、以外にそのタイミングが早く来たのかもしれません。 　ドル円は既に４時間足までの「雲」は全て上抜けしています。現在は８時間足の「雲」に挑戦しているところですが、１０３円３０銭あたりに「２００日線」が来ており、目先はここが抜けるかどうかが注目されます。ただ、重要なチャートである「日足チャート」では、まだ雲は上方で、トレンドチャネルも１０４円台半ばを抜けない限り転換はしません。その意味では１０３－１０５円の２円が今後年末までの相場を見極めるで、重要な値位置になってくると思われます。 　週末の雇用統計がこれまでになく注目されそうですが、本日はその前哨戦とも言えるＡＤＰ雇用者数が発表されます。米労働省が発表する雇用統計と本日のＡＤＰ雇用者数との相関関係はそれほど強くはありませんが、それでも仮に上振れるようなら、週末の雇用統計にも期待を膨らませるのが市場心理です。ドルが買われる材料になるかもしれません。予想レンジは１０２円３０銭～１０３円８０銭程度にしたいと思います。（執筆者：佐藤正和・外為オンライン　編集担当：サーチナ・メディア事業部）（イメージ写真提供：１２３ＲＦ）